Как торговать опционы через quik - Настройка Квика под опционы - форум

Волатильность опциона на quck. Масштабирование и перемещение

Содержание

    Вмененная волатильность — субъективная оценка рынком будущей волатильности, ее следует отличать от исторической волатильности, поскольку историческая волатильность расчитывается по уже известным прошлым ценам актива.

    волатильность опциона на quck

    Используя стандартную опционную модель Блэка-Шоулза, получим, что волатильность, вмененная рынком текущей цене опциона, равна В общем случае функция, обратная формуле Блэка-Шоулза, не имеет аналитической формы, поэтому идеи как заработать денег о нуля вычисления вмененной волатильности используются численные методы нахождения корней уравнения.

    Поскольку опционные цены могут меняться довольно быстро, важно обращать внимание на эффективность численного метода. Вмененная волатильность как мера относительной стоимости Часто вмененная волатильность опциона бывает более полезной оценкой, чем цена опциона.

    волатильность опциона на quck

    Причина в том, что цена опциона зависит напрямую от цены базового актива. Если опцион держится в составе дельта-нейтрального портфеля то есть портфеля, который захеджирован волатильность опциона на quck небольших движений базового активаследующим по важности фактором в цене опциона будет вмененная волатильность.

    Вмененная волатильность так важна, что об опционах часто говорят в терминах волатильности, а не в терминах цены, особенно между профессиональными трейдерами. Даже несмотря на то, что цена опциона выше во втором случае, он считается более дешевым, основываясь на волатильности.

    Причина в том, волатильность опциона на quck базовый актив, которым мог быть захеджирован колл-опцион, может быть продана по более высокой цене.

    волатильность опциона на quck

    Вмененная волатильность как цена Другой способ смотреть на вмененную волатильность — думать о ней как о цене, а не оценке будущих движений базового актива. Это более удобный способ говорить об оценках опционов, чем их цены.

    Цена имеет природу, отличную от статистических оценок.

    волатильность опциона на quck

    Будущая волатильность может быть оценена множеством моделей, однако число, которое при этом будет получено, это не цена. Цена требует двух участников — покупателя и продавца, она определяется спросом и предложением.

    волатильность опциона на quck

    Статистические оценки зависят от прошлых данных и математической структуры используемой модели. Было бы ошибкой смешивать цену, которая подразумевает транзакцию, и результат статистической оценки, который происходит из вычислений.

    Вмененная волатильность это цена — она происходит из собственно транзакций.

    волатильность опциона на quck

    С этой точки зрения не должен вызывать удивления тот факт, что вмененная волатильность может не соответствовать предсказаниям каких-то статистических моделей. Вмененная волатильность — не константа В общем случае, опционы, основанные на одном базовом активе, но с разными страйками и экспирациями, будут иметь различную вмененную волатильность.

    Видео 1 Назначение Программа предназначена для индикации в реальном времени таких опционных показателей, как cтоимость опционов, временная стоимость опционов и волатильность, а также для совершения сделок с опционами. Библиотека автотрейдинга будет запущена сразу после того, как она будет выбрана. Правая панель содержит закладки с графиками. Все заявки, отправляемые через правую панель OI — рыночные, то есть покупка по лучшей цене предложения, продажа — по лучшей цене спроса. Слева расположены мини-панели для опционов с ценой страйк ниже цены базового актива.

    Инструменты на волатильность Существуют финансовые инструменты, которые отслеживают значение вмененной волатильности других производных инструментов.